Quand vous comparez deux offres de crédit, vous regardez le taux. Mais l’assurance, elle, passe souvent sous le radar. Erreur. Sur 20 ans, son coût peut dépasser celui des intérêts du prêt. Voici les calculs réels.
La formule de base
Pour un calcul sur capital initial : coût total = TAEA × capital emprunté × durée (en années). Pour un calcul sur capital restant dû, c’est plus complexe (le capital diminue chaque mois) mais le coût final est environ 1,7 fois plus bas pour la même durée. Cette différence de mode de calcul est elle-même un levier d’économie majeur indépendant du tarif facial.
Exemple n°1 : 250 000 € sur 20 ans, 35 ans non-fumeur
Profil : couple 35 ans, non-fumeur, cadres, prêt 250 000 € sur 20 ans.
- Contrat groupe banque (TAEA 0,34 %, capital initial) : 17 000 € de coût total.
- Contrat individuel délégué (TAEA 0,11 %, capital restant dû) : 5 500 € de coût total.
- Économie : 11 500 € sur la durée du prêt.
Exemple n°2 : 350 000 € sur 25 ans, 42 ans
Profil : couple 42 ans, dont un fumeur, prêt 350 000 € sur 25 ans en résidence principale.
- Contrat groupe (TAEA 0,42 %) : 36 750 € de coût total.
- Délégation (TAEA 0,18 % moyenne sur les 2 têtes) : 16 000 €.
- Économie : 20 750 €.
Exemple n°3 : 180 000 € sur 15 ans, 55 ans
Profil : senior 55 ans, non-fumeur, prêt 180 000 € sur 15 ans.
- Contrat groupe (TAEA 0,58 % à cet âge) : 15 660 €.
- Délégation senior (TAEA 0,32 %) : 8 600 €.
- Économie : 7 060 €.
Le poids de l’assurance dans le coût total du crédit
Sur un prêt à 4 % sur 20 ans, les intérêts représentent environ 36 % du capital emprunté. Avec un contrat groupe à 0,34 %, l’assurance ajoute 6,8 % du capital. L’assurance représente donc environ 19 % du coût total du crédit. Avec une délégation à 0,11 %, elle tombe à 6 %. Sur le coût global, c’est un levier de réduction qui rivalise avec une renégociation de taux.
Le coût mensuel : l’effet de masse
Sur le même prêt 250 000 € sur 20 ans, la cotisation mensuelle d’assurance peut passer de 71 € (groupe) à 23 € (délégation). C’est 48 € par mois qui restent sur votre compte. Sur 20 ans, ça fait 11 500 € capitalisés. C’est aussi 48 € de capacité d’épargne ou d’investissement supplémentaire chaque mois. Le levier n’est pas qu’arithmétique, il est patrimonial.
Faut-il calculer avant ou après impôt ?
Pour une résidence principale, le coût est en brut : pas de déductibilité. Pour un investissement locatif au régime réel, les cotisations sont déductibles, ce qui réduit le coût net de 30 à 45 % selon votre TMI. Notre simulateur calcule les deux versions selon le projet déclaré.
À retenir : sur 20 ans, l’assurance emprunteur en délégation coûte 2 à 3 fois moins cher que le contrat groupe. Aucun autre poste de votre budget ne se réduit aussi facilement.